Analisis Akad Mudharabah dan Musyarakah dalam Pembiayaan UMKM: Studi pada BPRS

Rexy Alief Pratama (Universitas Siliwangi); Fakhri Jamal Firdaus (Universitas Siliwangi); Ardikan Haikal Taufiqulloh (Universitas Siliwangi); Joni Ahmad Mughni (Universitas Siliwangi)

doi:10.36269/sjes.v2i02.4970

Analisis Akad Mudharabah dan Musyarakah dalam Pembiayaan UMKM: Studi pada BPRS

Rexy Alief Pratama (Universitas Siliwangi), Fakhri Jamal Firdaus (Universitas Siliwangi), Ardikan Haikal Taufiqulloh (Universitas Siliwangi), Joni Ahmad Mughni (Universitas Siliwangi)

Abstract

Perkembangan keuangan syariah di Indonesia memperkuat peran Bank Pembiayaan Rakyat Syariah (BPRS) dalam pembiayaan UMKM. Akad mudharabah dan musyarakah sebagai skema berbasis bagi hasil menawarkan prinsip keadilan melalui pembagian risiko dan keuntungan antara bank dan nasabah. Penelitian ini bertujuan menganalisis penerapan kedua akad tersebut serta dampaknya terhadap pertumbuhan usaha UMKM dengan pendekatan kualitatif deskriptif-komparatif berbasis studi literatur dan data sekunder. Hasil kajian menunjukkan bahwa meskipun berpotensi meningkatkan inklusi keuangan dan perkembangan UMKM, implementasinya masih menghadapi tantangan seperti asimetri informasi, moral hazard, dan keterbatasan transparansi keuangan. Oleh karena itu, diperlukan penguatan manajemen risiko, peningkatan literasi keuangan, dan dukungan regulasi agar pembiayaan berbasis bagi hasil dapat berjalan optimal dan berkelanjutan.

Keywords

Keuangan Syariah; BPRS; UMKM

Full Text:

PDF

References

Adiwarman A. Karim, Bank Islam: Analisis Fiqih dan Keuangan, ed. ke-5 (Jakarta: PT RajaGrafindo Persada, 2014).

Antonio, M. Syafi’i. (2001). Bank Syariah: Dari Teori ke Praktik. Jakarta: Gema Insani.

Ascarya. (2015). Akad dan Produk Bank Syariah. Jakarta: Rajawali Pers

Bastian Ahmadan, Agung Laksono, and Reni Ria Armayani Hasibuan, ‘Pengaruh Pembiayaan Syariah Terhadap Pertumbuhan UMKM Di Indonesia’, Journal of Islamic Economics and Finance, 3.3 (2025), pp. 134–40, doi:10.59841/jureksi.v3i3.2959.

Faris Kurnia Hakim and Mauizhotul Hasanah, ‘Pengaruh Pembiayaan Mudharabah Dan Musyarakah Terhadap Return On Asset BPRS Di Indonesia’, Jurnal Ekonomi, 25.1 (2020), p. 132, doi:10.24912/je.v25i1.632.

Huda, Nurul & Heykal, Mohamad. (2010). “Lembaga Keuangan Islam: Tinjauan Teoretis dan Praktis.” Jurnal Ekonomi Islam.

Ismail. (2014). “Implementasi Pembiayaan Mudharabah dan Musyarakah dalam Perbankan Syariah.” Jurnal Ilmu Ekonomi Syariah.

J. Sarirogo dan N. Sarirogo, “Analisis Pengaruh Pembiayaan Mudharabah dan Musyarakah terhadap Pengembangan UMKM,” Jurnal Ekonomi Syariah (2021): 15–22.

Karim, Adiwarman A. (2016). Bank Islam: Analisis Fiqih dan Keuangan. Jakarta: RajaGrafindo Persada.

Kementerian Koperasi dan UKM Republik Indonesia, Data UMKM Indonesia 2022 (Jakarta: Kemenkop UKM, 2022), https://www.kemenkopukm.go.id

M. Rizky Mubarok and Erna Puspita, ‘Pengaruh Pembiayaan Mudharabah, Murabahah, Musyarakah Terhadap Kesejahteraan UMKM Melalui Laba’, JAE: JURNAL AKUNTANSI DAN EKONOMI, published online 2025, doi:10.29407/jae.v10i2.26459.

Otoritas Jasa Keuangan, Statistik Perbankan Syariah Desember 2023 (Jakarta: OJK, 2023), https://www.ojk.go.id

Rivalah Anjani and Maulidiyah Indira Hasmarani, ‘Pengaruh Pembiayaan Mudharabah, Musyarakah Dan Murabahah Terhadap Profitabilitas BPRS Di Indonesia Periode 2012-2015’, Jurnal Ekonomi & Keuangan Islam, 2.2 (2016), pp. 38–45, doi:10.20885/jeki.vol2.iss2.art5.

Safira Khoirunnisa and others, ‘Implementasi Manajemen Bisnis Syariahdi PT. BPRS Al-Washliyah Medan’, Aghniya Jurnal Ekonomi Islam, 7.2 (2025).

Silvia Nalta, Ismed Wijaya, and Haris Al Amin, Pengaruh Pembiayaan Mudharabah Dan Musyarakahterhadap Return On Equity Pada PT.Bank Pembiayaan Rakyat Syariah Di Indonesia (n.d.).

Siti Nurhasanah and Lailatul Qadariyah, ‘Analisis Penerapan Pembiayaan Mudharabah Dan Musyarakah Dengan Profit Margin Berbasis Bagi Hasil (Studi Kasus Di BMT Makin Amin Kamal)’, Jurnal Iqtisaduna, 9.2 (2023), pp. 318–33, doi:10.24252/iqtisaduna.v9i2.39223.

Susanto, H., & Hafidzi, A. H. (2019). Problematika Pembiayaan Mudharabah pada BPRS di Indonesia. Al-Tijary: Jurnal Ekonomi dan Bisnis Islam, 4(2), 115–128.

T. Herlina et al., “Keuntungan dan Tantangan Penggunaan Akad Mudharabah untuk Pembiayaan UMKM” (2024).

Veithzal Rivai dan Arifin Arifin, Islamic Banking: Teori, Konsep, dan Aplikasi (Jakarta: Bumi Aksara, 2010); Y. Rahmawati, “Implementasi Pembiayaan Mudharabah pada BPRS,” SERAMBI 3, no. 2 (2019): 89–104.

Yeni Hendriyani and Muthi Rizki Kamilah, ‘Pengaruh Pembiayaan Mudharabah Dan Musyarakah Terhadap Return on Asset Di Perbankan Syariah’, JURNAL SYNTAX IMPERATIF : Jurnal Ilmu Sosial Dan Pendidikan, 4.5 (2023), pp. 529–40, doi:10.36418/syntax-imperatif.v4i5.283.

Zahrotul Jannah and Uswatun Chasanah, Strategi Optimalisasi Pemberdayaan UMKM Melalui Lembaga Keuangan Syariah PT BPRS Baktimakmur Indah Krian Sidoarjo (2025), doi:10.36908/jimpa.

DOI: https://doi.org/10.36269/sjes.v2i02.4970